МВФ: ведущие банки мира по-прежнему угрожают экономике

Спустя шесть лет после окончания глобального финансового кризиса проблема слишком крупных банков, спровоцировавшая его, не решена. К такому выводу пришел МВФ в своем ежегодном «Докладе о мировой финансовой стабильности». Неявные субсидии крупнейших банков мира, по оценке фонда, могут достигать 590 млрд долл.

«Ожидаемая вероятность того, что системно значимые банки будут спасать за счет налогоплательщиков, остается высокой во всех регионах», — отметил МВФ в представленном в понедельник докладе. В большинстве стран мира на три крупнейших банка приходится не менее 40% всех активов национальных банковских систем, в то время как в Канаде, Франции и Испании их доля составляет не менее 60% всех активов, передает РБК.

Предпосылка, что власти не допустят банкротства системно значимых банков в случае кризиса, создает скрытые субсидии для фининститутов и их инвесторов. С одной стороны, банки могут брать на себя чрезмерные риски, ожидая, что в случае проблем они получат господдержку. С другой — инвесторы охотно вкладывают деньги в обязательства крупных банков, считая, что они застрахованы от потерь.

По оценке МВФ, только в США такие скрытые субсидии крупнейших банков составляют 15—70 млрд долл. Максимальные скрытые субсидии эксперты МВФ выявили в Европе, где они составляют 90—300 млрд долл. В Великобритании экономический эффект от ожидаемой господдержки оценен в  20—110 млрд долл., в Японии — в 25—110 млрд долл.

При этом МВФ пришел к выводу, что полностью устранить неявную господдержку крупнейших банков невозможно, так как иногда властям действительно лучше спасти банк, чем позволить ему рухнуть.

Экономисты фонда предложили регуляторам повышать требования к достаточности капитала и качеству активов банков, а также рекомендовали ввести налог на финансовые компании, ставка которого зависела бы от объема их обязательств.