• OMX Baltic−0,45%300,92
  • OMX Riga0,11%894,35
  • OMX Tallinn−0,37%2 073,32
  • OMX Vilnius0,01%1 201,24
  • S&P 500−0,11%6 198,01
  • DOW 300,91%44 494,94
  • Nasdaq −0,82%20 202,89
  • FTSE 1000,25%8 806,93
  • Nikkei 225−0,56%39 762,48
  • CMC Crypto 2000,00%0,00
  • USD/EUR0,00%0,85
  • GBP/EUR0,00%1,16
  • EUR/RUB0,00%92,82
  • OMX Baltic−0,45%300,92
  • OMX Riga0,11%894,35
  • OMX Tallinn−0,37%2 073,32
  • OMX Vilnius0,01%1 201,24
  • S&P 500−0,11%6 198,01
  • DOW 300,91%44 494,94
  • Nasdaq −0,82%20 202,89
  • FTSE 1000,25%8 806,93
  • Nikkei 225−0,56%39 762,48
  • CMC Crypto 2000,00%0,00
  • USD/EUR0,00%0,85
  • GBP/EUR0,00%1,16
  • EUR/RUB0,00%92,82
  • 03.06.19, 12:00
Внимание! Этой статье более 5 лет, и она находится в цифировом архиве издания. Издание не обновляет и не модифицирует архивированный контент, поэтому может иметь смысл ознакомиться с более поздними источниками.

Откуда у LHV деньги на сделку с Danske

Руководитель LHV Group Мадис Тоомсалу сказал, что кредитный портфель, который банк покупает у Danske, достается им со скидкой, а для финансирования сделки банк использует три инструмента. Инвесторы должны увидеть позитивный эффект уже в следующем году.
Руководитель LHV Group Мадис Тоомсалу
  • Руководитель LHV Group Мадис Тоомсалу
  • Foto: Лийз Трейманн
«Такие сделки совершают раз в десять лет», - прокомментировал руководитель LHV Мадис Тоомсалу приобретение кредитного портфеля Danske, стоимость которого оценивается в районе 470 миллионов евро. Таким образом доля рынка частного кредитования LHV увеличится до 10%. По оценке Мадиса Тоомсалу, по объему сделка попадает в десятку самых крупных в истории Эстонии, а в случае с финансовым сектором - в пятерку.
Откуда деньги?
По словам Тоомсалу, банку необходимо финансирование сделки с двух сторон. В первую очередь, потребуется около 500 миллионов евро депозитов. Около половины, по его словам, у LHV уже есть - этим начали заниматься уже в прошлом году, когда появился шанс получить портфель Danske. Остальная доля поступит от увеличения числа собственных вкладчиков, но также будут привлекаться и финансовые платформы банка, в большей степени из Германии.

Статья продолжается после рекламы

Во-вторых, необходим собственный капитал. «С капиталом дела обстоят так, что сделка требует 27 миллионов капитала, но если эти деньги и спрашивать, то следует учитывать и свой нынешний рост. Так что мы будем просить больше - 50 миллионов через три инструмента», - сказал Тоомсалу.
«В июле у нас публичное предложение субординированных облигаций, затем направленная эмиссия для институциональных инвесторов, у которых большой инвестиционный портфель, а также облигации, которые квалифицируются как инструменты первого звена. У нас больше всего не хватает собственного капитала, и через эти инструменты мы его получим. Осенью, предположительно в сентябре, мы проведем эмиссию акций - в форме так называемой rights issue, что означает, что нынешние инвесторы смогут подписаться на пропорциональную их нынешнему портфелю долю акций. Это потребует провести внеочередное собрание акционеров, которое пройдет в августе». Все это означает, что в следующие четыре месяца LHV планирует привлечь минимум 50 миллионов евро. Что будет с оставшимися деньгами? «Мы выросли больше, чем ожидали, и это потребует финансирования», - сказал Тоомсалу.
Пузыря нет
В отношении кредитов Тоомсалу отметил, что если раньше банк в случае с частными кредитами больше склонялся в сторону Таллинн-Тарту, то расширение будет по всей Эстонии. «Просто учитывая цену, сделка казалась очень логичной. Это та сделка, которую мы хотели провести. Но в целом - кредитование жилья действительно растет, но значительно медленнее, чем в период бума. Так что пузыря на рынке мы сегодня не видим. Чего-то разрушительного сейчас точно нет».
Что все это значит для акционеров?
Тоомсалу сказал, что сделка несомненно связана и с расходами, которые будут учтены в текущем году. Дивидендная политика LHV - 25% от до налоговой прибыли. «Так как результаты сделки мы должны будем увидеть уже в следующем году, то я бы скорее сказал, что в будущем дивиденды вырастут», - считает Тоомсалу.

Похожие статьи

  • KM
Content Marketing
  • 18.06.25, 19:56
Подписка на облигации Summus Capital с доходностью 8% продолжится всего несколько дней
До послеобеденного времени 20 июня у частных инвесторов еще есть возможность принять участие в публичном размещении облигаций Summus Capital. Summus Capital – одна из наиболее быстро развивающихся компаний в сфере инвестиций в недвижимость в странах Балтии и Польше. Это одно из крупнейших облигационных размещений последних лет в Балтийском регионе и одновременно первый случай, когда облигации Summus доступны для подписки частным инвесторам в Эстонии, Латвии и Литве.

Сейчас в фокусе

Подписаться на рассылку

Подпишитесь на рассылку и получите важнейшие новости дня прямо в почтовый ящик!

На главную